Punisher sądzi, że Spider-Man brał udział w ataku na statek pasażerski. Jego podejrzenia podsyca Tarantula. Pająk wytrąca Pogromcy pistolet i stara się wyjawić prawdę. W trakcie ich walki Tarantula i jego ludzie zyskują czas na ucieczkę helikopterem, zabierając skradzione pasażerom kosztowności. Punisher przeprasza Pająka i wyskakuje za burtę, prosząc go o spotkanie o północy w Muzeum w Fort Tryon.

Wyzwoleni pasażerowie, w tym Flash, Mary Jane i Liz, domagają się wyjaśnień od Spider-Mana. Ten wskakuje do wody. MJ zwraca uwagę na nieobecność Petera. Flash przypuszcza, że ten gdzieś się ukrywa. Ostatecznie Parker (w cywilnym przebraniu) zostaje wyłoniony z wody i tłumaczy, że w trakcie szamotaniny wypadł za burtę. Flash nie za bardzo wierzy w opowiedzianą przez niego historię.

Po powrocie do swojego mieszkania Peter dzwoni do Jamesona, informując go, że plan porywaczy został pokrzyżowany przez Spider-Mana i Punishera. Zadowolony JJJ mówi Robbiemu i Betty, że zbiórka pieniędzy na okup jest już nieaktualna, więc nic nie musi płacić. Peter bierze prysznic, w tym czasie Harry zagląda do jego szafki toaletowej, znajdując tam kostium Spider-Mana.

Nocą Parker rusza na umówione spotkanie z Punisherem. W swojej kryjówce Punisher pokazuje mu slajdy opowiadające historię Tarantuli: Anton Miguel Rodriquez był rewolucjonistą, który walczył o wyzwolenie spod dyktatury małego kraju Ameryki Południowej. Po morderstwie strażnika z banku został wygnany przez swoich towarzyszy, po czym żądny zemsty dołączył do armii dyktatora. Jednak kolejne morderstwo, tym razem funkcjonariusza reżimu, zmusiło go ostatecznie do opuszczenia kraju i wyjazdu do Nowego Yorku. Punisher wie, gdzie teraz ukrywa się kryminalista i proponuję Pająkowi współpracę w jego schwytaniu.

West One Hundreds. W kryjówce gangu Punisher rozprawia się z Juanem i Hildago, Spider-Man zaś rusza w pogoń za ich szefem. Po krótkiej walce w Central Parku Tarantula zostaje pokonany i ląduje w pajęczynie bohatera. Punisher dziękuje za pomoc i obiecuje Spider-Manowi, że kiedyś opowie mu swoją historię.

W magazynie, gdzie zginął Norman Osborn, jego syn Harry otwiera wejście do kryjówki Green Goblina…