Rosebank, Staten Island. W opuszczonej fabryce Oscorpu toczy się wielka bitwa między stronnikami Green Goblina, a zausznikami Hobgoblina. Ten pierwszy, dostrzegając kosztowną i bezsensowną rzeź, proponuje zawieszenie broni i zakończenie ich konfliktu w inny sposób.
Nowojorski port. Spider-Ock rozkazuje swoim ludziom przystąpić do ataku na przemytników z organizacji A.I.M. Za jego plecami pojawiają się Avengers (Captain America, Iron Man, Thor, Wolverine, Black Widow i Spider-Woman) Cap wydaje prosty rozkaz i po chwili zarówno Spiderlings, jak i bojownicy A.I.M. idą w rozsypkę. Steve Rogers oświadcza, że okres próbny „Spider-Mana” dobiegł końca.
Mindscape – wspólna psychika Otto Octaviusa i Petera Parkera. Osobowość Parkera przemierza świat swoich wspomnień, z którego pozostały tylko strzępki. Nie ma pojęcia, jak w tej sytuacji odzyskać swoje dawne życie.
Podczas rokowań pokojowych Green Goblin, cytując fragment swojej ulubionej książki (All Quiet on the Western Front), przedstawia swoją propozycję – przywódcy obu frakcji zmierzą się w śmiertelnym pojedynku 1 na 1, a zwycięzca przejmie dowództwo nad ich połączonymi armiami i użyje ich do zniszczenia „Spider-Mana”. Hobgoblin przyjmuje jego warunki. Walka na śmierć i życie rozpoczyna się, a każdy z Goblinów stara się zdobyć przewagę, grając na uczuciach przeciwnika.
Wieża Avengers. Przesłuchiwany Superior Spider-Man tłumaczy, że wykasował wyniki badań z ich bazy, chcąc chronić swoją sekretną tożsamość. Zarzuca Avengers, że nie szanują w ogóle jego prywatności. Iron Man twierdzi, że jest w stanie odtworzyć skasowane dane. Tymczasem Peter Parker uświadamia sobie, że Otto Octavius pozostawił akurat te wspomnienia, które najlepiej określają jego charakter – człowieka, który nigdy się nie poddaje – i dają mu siłę do dalszej walki o swoją przyszłość.
Podnoszący się z kolan Green Goblin oświadcza, że nawet śmierć nie jest w stanie go powstrzymać. Gdy pokazuje bliznę, jaką pozostawiła mu na jego piersi własna lotnia (The Amazing Spider-Man #122), Hobgoblin wpada w panikę na myśl o dalszej walce z prawdziwym Osbornem. Ten, przejmując inicjatywę, ogłasza siebie Goblin Kingiem i zadusza uzurpatora na oczach skandującej jego nazwisko widowni. Kiedy wszyscy w poczuciu zjednoczenia wracają do bazy, Goblin Knight (Phil Urich) dla pewności ściąga maskę zabitemu Hobgoblinowi i odkrywa, że nie jest nim Roderick Kingsley. Postanawia pozbyć się zwłok i zataić ten fakt, aby Goblin King nie stracił „moralnego prawa” do dysponowania siłami Kingsley’a.
Wieża Avengers. Spider-Ock w odpowiedzi na argument, że musi się pilnować, skoro należy do Avengers, proponuje proste rozwiązanie – składa oficjalną rezygnację z członkostwa w drużynie.
Paryż, Francja. Roderick Kingsley „programuje” pewnego mężczyznę, aby jak najdokładniej upodobnić go do swojej osoby. Żałuje straty wiernego lokaja Claude’a, który zastąpił go na polu bitwy w Nowym Yorku. Postanawia zaszyć się i odbudować w cieniu swoją potęgę, po czym wznosi toast za zasłużonego zwycięzcę (Osborna) i wszystkich goblinów na świecie.
Uwaga: Ujęte w cudzysłów wyrazy, opisujące głównego bohatera (Spider-Man, Peter Parker, Pająk, Parker, Peter itd.), odnoszą się do Otto Octaviusa/Doktora Octopusa, którego umysł zajął ciało Spider-Mana. Te same określenia, bez cudzysłowu, charakteryzują z kolei Petera Parkera (oryginalnego Spider-Mana) – ewentualnie jego ducha/astralną formę/świadomość/osobowość itp. Natomiast bardziej sprecyzowane nazwy, takie jak Superior Spider-Man i Spider-Ock, zawsze dotyczą Dr. Octopusa w ciele/kostiumie Spider-Mana i nie są wyróżnione cudzysłowem.
